Мосбиржа прорабатывает с 5-7 компаниями РФ их выход на IPO и SPO. Reuters
Злата Гарасюта, Александр Уиннинг, Андрей Остроух
МОСКВА, 30 мая (Рейтер) - Московская биржа прорабатывает с 5-7 российскими компаниями их выход на IPO и SPO, а для дебютного выпуска ОФЗ в юанях обеспечила все технологические условия, ожидая отмашки Минфина РФ, сказал в интервью Рейтер глава компании Александр Афанасьев.
"Сейчас у нас есть pipeline из 5-7 имен, российские компании, которые прорабатывают с нами выход на рынок IPO и SPO. ...Я имею в виду компании, у которых не просто интерес, а уже высокая степень готовности", - сказал он.
Афанасьев пояснил, что имеет в виду крупные российские компании, одна из них - Совкомфлот, долю в которой правительство РФ планирует продать этим летом. По информации источников Рейтер, сделка может быть закрыта уже в июне.
Еще одного претендента на московский листинг глава биржи охарактеризовал как "компания с большим международным бизнесом".
Российский рынок акционерного капитала уже несколько лет пребывает в сонном состоянии, в том числе в связи падением цен на нефть и опасениями зарубежных инвесторов после введения западными странами антироссийских экономических санкций за роль Москвы в украинском кризисе и за присоединение Крыма в марте 2014 года. Кремль всегда отрицал участие в конфликте на востоке Украины.
Несмотря на некоторое оживление рынка с прошлого года, аппетит инвесторов к публичному долгу по-прежнему выше, чем к публичному капиталу: при укрепляющемся рубле ставки все еще очень привлекательны для инвесторов и при этом стали уже приемлемыми для компаний, отметил Афанасьев.
С того момента, как Запад ввел санкции против РФ, ни одна российская компания не провела IPO на Лондонской бирже, ранее пользовавшейся популярностью у российских предпринимателей.
На Мосбирже с начала 2016 года было проведено 10 первичных и вторичных публичных размещений акций. Объем размещений за весь прошлый год составил 121 миллиард рублей, примерно половина этой суммы пришлась на приватизационную продажу алмазодобывающей Алросы. Состоявшиеся в этом году одно IPO и три SPO, по данным биржи, привлекли 48 миллиардов рублей.
Информация о других проведенных и планируемых размещениях доступна по ссылке.
ВЕКТОР НА ЕДИНИЧНЫЙ ЛИСТИНГ
В 2014 году первый вице-премьер РФ Игорь Шувалов настоятельно рекомендовал российским эмитентам, зарегистрированным на Нью-Йоркской и Лондонской биржах, рассмотреть вопрос о перерегистрации на Московской бирже, ссылаясь на связанные с санкциями экономические риски.
Пока о планах ухода с Лондонской биржи ради консолидации торгов акциями на московской площадке объявил только девелопер ПИК [L5N1GQ1H7]. Золотодобывающая Nordgold, отказавшись от лондонского листинга, решила стать непубличной компанией.
Однако постепенно компании будут отказываться от множественного листинга в силу экономических причин, уверен Афанасьев, ссылающийся на мировую практику.
"Очевидно, что иметь несколько листингов - это дорого и бессмысленно. Большинство первичных размещений акций российских компаний проходят исключительно на нашей площадке. Кроме того, инвесторам существенно дороже обходится владение депозитарными расписками, чем самими акциями", - сказал он.
"Делистинг тоже требует инвестиции в юридическую работу, проведение целого ряда мероприятий. ...Мотивации для эмитентов, чтобы делать это бегом я не вижу, но это тренд, и тренд этот будет продолжаться", - добавил Афанасьев.
"Хотя и не все зависит от торговой площадки, но мы ставим себе цели по росту наших рынков, по привлечению новых эмитентов".
Вопреки западным санкциям доля иностранных инвесторов на российском рынке возросла в последнее время.
Нерезиденты обеспечивают 47 процентов оборотов рынка акций, тогда как 4-5 лет назад их доля составляла 38 процентов, свидетельствуют данные Мосбиржи.
"Существенная часть этого объема – клиенты участников торгов, зарегистрированные на Кипре. Но мы видим, что доля Кипра постепенно снижается, уступая место Великобритании", - сказал Афанасьев.
По его словам, доля Лондона сначала упала среди всего иностранного владения российским free float в 2014 году до 19,8 процента, а сейчас достигла уровня в примерно 23 процента.
Одним из факторов роста доли международных трейдеров в торгах российскими акциями Афанасьев назвал приход на рынок крупных международных алготрейдеров.
"Мы создали новый удобный механизм, через который заходят иностранные участники – sponsored market access", - сказал он, пояснив, что этот механизм предполагает отделение средств клиента от средств брокера, обеспечивая им более высокую степень защиты.
ТОЛЬКО НАЖАТЬ НА КНОПКУ
Россия продолжает переговоры с Китаем о пилотном выпуске ОФЗ в юанях, который планировался еще в 2016 году. Никаких технологических ограничений для размещения сейчас нет, сказал Афанасьев, ссылаясь на политический характер вопроса.
"У нас все абсолютно готово, сейчас это дело эмитента -Минфина - определять условия, включая саму необходимость размещения, его сроки и размер. Нам осталось только нажать на кнопку", - подтвердил он.
Мосбиржа проводит торги парой юань/рубль и предоставляет возможность хеджировать валютный риск через фьючерс на эту валютную пару.
В конце прошлого года российские власти ориентировали на начало 2017 года как на старт размещения ОФЗ, номинированных в китайских юанях и предназначенных не для "офф-шорных", а для внутренних ("материковых") инвесторов из КНР, но затем решили не форсировать событие, ссылаясь на сохраняющийся в КНР режим ограниченной конвертации юаня, а также другие валютные ограничения.
(текст Златы Гарасюты. Редактор Анастасия Тетеревлева)
За дополнительной информацией обращайтесь в пресс-службу Московской биржи (PR@moex.com)
Телефон Контакт-центра: