Первые структурные облигации по российскому праву размещаются на Московской бирже
14 ноября 2019 года на Московской бирже началось размещение первого выпуска структурных облигаций, зарегистрированных по российскому праву.
Организатором выпуска выступила компания "БКС Капитал" в рамках совместного проекта с BCS Global Markets.
Структурные облигации БКС Капитал имеют частичную защиту капитала, базовый актив которого – акции и депозитарные расписки крупнейших российских эмитентов, в том числе Газпрома, Лукойла, Норильского никеля, Сбербанка, Яндекса. Параметры выпуска структурных облигаций: порог – 80%, ставка – 16% годовых в рублях, выплата процентов каждые полгода. Объем выпуска – 600 млн рублей. Срок обращения облигаций – 3 года. Облигации размещаются по закрытой подписке среди квалифицированных инвесторов.
Анна Кузнецова, член правления – управляющий директор по фондовому рынку Московской биржи:
"Структурные облигации во всем мире пользуются популярностью у клиентов с различным объемом инвестиций как для диверсификации своих вложений, так и для хеджирования определенных рисков. Мы рады появлению первых структурных облигаций по российскому праву и надеемся, что они займут достойное место в инвестиционных портфелях наших граждан. Расширение продуктовой линейки особенно актуально в условиях активного притока новых частных инвесторов на российский фондовый рынок: на Московской бирже зарегистрировано уже более трех миллионов частных клиентов, свыше 150 тысяч физических лиц приходят на биржевой рынок ежемесячно. Популяризации нового инструмента будет способствовать специальный раздел по структурным облигациям на сайте Биржи, над созданием которого в настоящее время мы работаем в партнерстве с ключевыми участниками долгового рынка".
Франц Хеп, управляющий директор по развитию структурных продуктов БКС Капитал:
"В условиях снижающихся процентных ставок по банковским депозитам и классическим облигациям инвесторы находятся в поиске более доходных инструментов. Структурные облигации предоставляют возможность получения дополнительного дохода, и спрос на эти ценные бумаги наблюдается со стороны состоятельных клиентов. Наша конечная цель – помочь клиентам выбрать успешные инвестиционные идеи и достичь своих финансовых целей".
Эдвард Голосов, глава БКС Капитал, заместитель президента – председателя правления по инвестиционному и страховому бизнесу ФГ БКС:
"Данный выпуск представляет собой пример импортозамещения в инвестиционной сфере: до настоящего времени российским инвесторам были доступны структурные облигации, выпущенные только западными эмитентами. ФГ БКС рада быть лидером и первой предложить российским инвесторам полноценные структурные продукты, созданные в российском правовом поле. Мы видим большой потенциал развития этого инструмента".
Закон о введении структурных облигаций по российскому праву появился в октябре 2018 года. Согласно закону, структурная облигация — это ценная бумага, которая не предусматривает гарантированного возврата номинальной стоимости ее владельцу. Выплата номинальной стоимости, части стоимости или дохода по такой бумаге зависит от определенных обстоятельств, указанных в решении о ее выпуске.