26.02.2024 09:45
Московская биржа объявляет финансовые результаты за 2023 год
ПАО Московская Биржа (MOEX) объявляет о финансовых результатах 2023 года по МСФО.
Если не указано иное, то все показатели даны за 2023 год, а динамика (изменения в процентах) – по сравнению с 2022 годом.
ОСНОВНЫЕ ФИНАНСОВЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ 2023 ГОДА
- Комиссионный доход вырос до 52,2 млрд рублей, благодаря высокой клиентской активности, а также запуску новых продуктов и услуг.
- Доля комиссионного дохода в структуре операционных доходов Биржи составила 50%.
- Платформа Финуслуги продолжает набирать популярность, доход бизнес-подразделения увеличился на 141,7%.
- Чистая прибыль в отчетном периоде увеличилась до 60,8 млрд рублей.
ВАЖНЕЙШИЕ СОБЫТИЯ 2023 ГОДА
- Московская биржа наращивает объем и ликвидность внутреннего рынка акционерного капитала: состоялось восемь первичных и четыре вторичных размещения акций, а также предоставлен листинг для одной компании в 2023 году.
- Группа продолжает содействовать развитию внутреннего рынка долгового капитала: 206 компаний, из которых 55 вышли на рынок впервые, разместили 626 выпусков облигаций на 5,47 трлн рублей в 2023 году.
- Биржа утвердила новую стратегию развития до 2028 года и приняла обновленную дивидендную политику, которая предусматривает минимальный уровень дивидендных выплат в размере 50% от чистой прибыли Группы по МСФО и целевой уровень в размере 100% от свободного денежного потока на капитал.
- Почти 7 млн новых частных инвесторов открыли брокерские счета в 2023 году, в результате их общее количество на конец года достигло 29,7 млн человек. На сегодняшний день более 30,2 млн человек имеют брокерские счета.
- Биржа стала первым в России оператором обмена цифровых финансовых активов (ЦФА) и провела первые сделки с ЦФА на первичном и вторичном рынках. Национальный расчетный депозитарий (НРД) также получил лицензию оператора информационной системы на рынке ЦФА.
- Биржа разработала и представила клиентам информационно-торговый терминал Trade Radar. Информационный модуль терминала предоставляет доступ к новостной ленте, биржевым котировкам в реальном времени и историческим данным, а также к справочной информации по выпускам ценных бумаг. Торговый модуль позволяет вести переговоры по внебиржевым сделкам в безопасных чатах, просматривать историю сделок и предоставлять маркетмейкерам индикативные цены.
- На срочном рынке в 2023 году было запущено 37 новых инструментов, объем торгов по которым составил 314 млрд рублей. В число новых инструментов вошли премиальные опционы, бессрочные фьючерсы на драгоценные металлы и индексы, а также фьючерсы на акции и валюту.
- Торги акциями и облигациями переведены на единый расчетный цикл Т+1. Это повысило удобство работы на рынках Биржи, сократило время проведения операций, синхронизировало циклы расчетов по ценным бумагам и оптимизировало механизмы управления ликвидностью.
ФИНАНСОВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ (млн рублей)
| Показатели | 2023 | 2022 | Изм. | IV кв. 2023 | IV кв. 2022 | Изм. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Операционные доходы | 104 661,0 | 83 495,3 | 25,3% | 34 955,2 | 23 707,0 | 47,4% |
|
52 242,1 | 37 487,2 | 39,4% | 15 984,0 | 9 855,2 | 62,2% |
|
52 206,1 | 45 628,4 | 14,4% | 18 851,7 | 13 761,0 | 37,0% |
|
Чистый процентный доход без учета реализованных доходов или убытков от переоценки инвестиционного портфеля[2] |
52 986,3 | 46 294,0 | 14,5% | 19 069,7 | 13 974,4 | 36,5% |
|
212,8 | 379,7 | -44,0% | 119,5 | 90,8 | 31,6% |
| Операционные расходы | 28 662,6 | 23 843,2 | 20,2% | 9 910,1 | 6 046,1 | 63,9% |
|
15 264,5 | 11 982,3 | 27,4% | 5 374,1 | 3 147,1 | 70,8% |
|
6 473,1 | 6 140,3 | 5,4% | 1 692,8 | 1 482,4 | 14,2% |
|
1 808,7 | 1 563,6 | 15,7% | 1 051,9 | 153,0 | 587,5% |
|
5 116,3 | 4 157,0 | 23,1% | 1 791,3 | 1 263,6 | 41,8% |
| Прибыль до вычета прочих операционных расходов и налогообложения | 75 998,4 | 59 652,1 | 27,4% | 25 045,1 | 17 660,9 | 41,8% |
|
1 662,5 | -13 093,9 | – | -11,3 | -2 470,5 | – |
|
-294,0 | -1 247,6 | – | 0,0 | -995,3 | – |
| Чистая прибыль | 60 769,5 | 36 291,1 | 67,5% | 20 045,0 | 11 191,4 | 79,1% |
| Базовая прибыль на акцию в рублях | 26,9 | 16,1 | 67,5% | 8,9 | 5,0 | 79,2% |
| Сверка скорректированных показателей | ||||||
| Чистая прибыль | 60 769,5 | 36 291,1 | 67,5% | 20 045,0 | 11 191,4 | 79,1% |
|
-1 662,5 | 13 093,9 | – | 11,3 | 2 470,5 | – |
|
294,0 | 1 247,6 | – | 0,0 | 995,3 | – |
и прочим обесценением и резервами |
273,7 | -2 868,3 | – | -2,3 | -693,2 | – |
| Скорректированная чистая прибыль | 59 674,7 | 47 764,3 | 24,9% | 20 054,0 | 13 964,0 | 43,6% |
| EBITDA | 82 231,2 | 49 671,0 | 65,6% | 26 242,0 | 15 330,1 | 71,2% |
|
-1 662,5 | 13 093,9 | – | 11,3 | 2 470,5 | – |
|
294,0 | 1 247,6 | – | 0,0 | 995,3 | – |
| Скорректированная EBITDA | 80 862,7 | 64 012,5 | 26,3% | 26 253,3 | 18 795,9 | 39,7% |
| Скорректированная рентабельность по EBITDA | 77,3% | 76,7% | +0,6 п.п. | 75,1% | 79,3% | -4,2 п.п. |
КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ БИРЖЕВЫХ РЫНКОВ
| Показатели | 2023 | 2022 | Изм. | IV кв. 2023 | IV кв. 2022 | Изм. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Рынок акций | ||||||
| Комиссионные доходы, млн рублей | 6 964,6 | 3 266,3 | 113,2% | 1 953,6 | 701,8 | 178,4% |
| Объем торгов, млрд рублей | 23 033,6 | 17 595,4 | 30,9% | 6 466,3 | 2 656,7 | 143,4% |
| Рынок облигаций | ||||||
| Комиссионные доходы, млн рублей | 3 357,5 | 2 003,6 | 67,6% | 1 106,2 | 982,0 | 12,6% |
| Объем торгов (без учета однодневных облигаций), млрд рублей | 20 594,5 | 12 865,0 | 60,1% | 7 940,6 | 6 673,3 | 19,0% |
| Валютный рынок | ||||||
| Комиссионные доходы, млн рублей | 7 383,8 | 5 661,6 | 30,4% | 2 231,2 | 1 508,5 | 47,9% |
| Объем торгов, млрд рублей | 328 002,4 | 267 838,1 | 22,5% | 106 630,3 | 50 716,2 | 110,2% |
| Денежный рынок | ||||||
| Комиссионные доходы, млн рублей | 11 962,1 | 9 497,0 | 26,0% | 3 759,0 | 2 416,2 | 55,6% |
| Объем торгов, млрд рублей | 837 561,3 | 672 733,2 | 24,5% | 248 246,3 | 165 830,2 | 49,7% |
| Срочный рынок | ||||||
| Комиссионные доходы, млн рублей | 6 703,7 | 3 741,3 | 79,2% | 2 222,1 | 924,9 | 140,3% |
| Объем торгов, млрд рублей | 80 741,4 | 77 875,8 | 3,7% | 25 053,6 | 11 343,7 | 120,9% |
| Расчетно-депозитарные услуги | ||||||
| Комиссионные доходы, млн рублей | 9 721,2 | 7 806,5 | 24,5% | 2 743,1 | 1 978,4 | 38,7% |
| Средний объем активов, принятых на хранение, млрд рублей | 71 771,7 | 59 837,9 | 19,9% | 77 752,7 | 57 446,7 | 35,3% |
| Прочие комиссионные доходы (ИТ-услуги, услуги листинга и пр.) | ||||||
| Информационные услуги, млн рублей | 1 349,9 | 1 118,2 | 20,7% | 363,1 | 258,1 | 40.7% |
| Реализация программного обеспечения и технические услуги, млн рублей | 1 636,2 | 1 221,2 | 34,0% | 448,9 | 361,4 | 24,2% |
| Листинг и прочие услуги, млн рублей | 731,6 | 578,0 | 26,6% | 218,9 | 199,0 | 10,0% |
| Услуги финансового маркетплейса, млн рублей | 1 806,2 | 747,4 | 141,7% | 755,7 | 217,9 | 246,8% |
| Прочие комиссионные доходы, млн рублей | 625,3 | 1 846,1 | -66,1% | 182,5 | 307,0 | -40,6% |
| Чистый процентный и прочий финансовый доход | ||||||
| Чистые процентные и прочие финансовые доходы, млн рублей | 52 206,1 | 45 628,4 | 14,4% | 18 851,7 | 13 761,0 | 37,0% |
| Инвестиционный портфель, млрд рублей | 2 408,0 | 2 476,3 | -2,8% | 2 476,3 | 1 947,5 | 27,2% |
- Капитализация рынка акций на 31 декабря 2023 года составила 58,1 трлн рублей (647,3 млрд долларов США). Комиссионные доходы на рынке акций выросли на 113,2% при увеличении объемов торгов на 30,9%. Расхождение динамики комиссионных доходов и объемов торгов в основном объясняется введением с ноября 2022 года новой, асимметричной тарифной модели, предоставляющей более выгодные условия для поставщиков ликвидности.
- Комиссионный доход рынка облигаций увеличился на 67,6%, в то время как объемы торгов выросли на 60,1% (без учета размещения однодневных облигаций). Объемы размещений на первичном рынке (за исключением размещения однодневных облигаций) выросли на 45,2%, в основном благодаря высокой активности корпоративных заемщиков. Объемы на вторичном рынке выросли на 74,6%. Изменение эффективной комиссии объясняется оптимизацией тарифов, проведенной в начале 2023 года, а также смещением объемов в режимы торгов с участием центрального контрагента (ЦК) с более высокой добавленной стоимостью.
- Комиссионные доходы на валютном рынке выросли на 30,4%. Объем торгов увеличился на 22,5%. Объем спот-сделок вырос на 7,5%, а операций своп – на 31,4%. На динамику эффективной комиссии влияют два противоположно направленных фактора: вступление в силу с 1 августа 2022 года асимметричной структуры тарифов, благоприятствующей провайдерам ликвидности на спот-рынке, и смещение структуры объемов в сторону менее прибыльного сегмента своп.
- Комиссионный доход денежного рынка вырос на 26,0%. Объем торгов увеличился на 24,5%. Объем торгов репо с клиринговыми сертификатами участия (КСУ) вырос на 68,1%, достигнув почти 224 трлн рублей. Объем сделок репо с ЦК вырос на 35,1%.
- Комиссионные доходы на срочном рынке увеличились на 79,2%. Объем торгов практически не изменился, прибавив всего 3,7%. Расхождение в динамике комиссионного дохода и объемов торгов обусловлено смещением структуры торгов в сторону более прибыльных товарных деривативов, а также асимметричной структурой тарифов, запущенной в июне 2022 года.
- Комиссионный доход от расчетно-депозитарных услуг вырос на 24,5%. Рост объясняется в первую очередь увеличением средней стоимости активов на хранении на 19,9%. Различие между темпами роста комиссионных доходов и стоимости активов на хранении определили показатели направлений деятельности, не связанных с хранением, в первую очередь клиринговых услуг и услуг по управлению обеспечением, которые обусловлены динамикой операций репо в НРД.
- Динамика доходов по статье "ИТ-услуги, листинг и прочий комиссионный доход" в основном обусловлена доходами от финансового маркетплейса Финуслуги – они увеличились на 141,7% благодаря разработке новых функций и привлечению новых клиентов. Продажи программного обеспечения и технических услуг выросли на 34,0% за счет обновления тарифов и внедрения высокоскоростных протоколов распространения рыночных данных и доступа SIMBA ASTS и FIFO TWIME ASTS на рынке акций и валютном рынке. Доход от услуг листинга и прочих услуг увеличился на 26,6% на фоне восстановления активности на первичном рынке акций и облигаций. Доходы от продажи информационных услуг выросли на 20,7%, в том числе в связи с ослаблением курса рубля в течение года. Прочие комиссионные доходы снизились на 66,1%, так как доходы базового периода включали дополнительную комиссию за остатки на счетах в евро, которая составляла 0,2% сверх отрицательной ставки ЕЦБ.
ДЕТАЛИЗАЦИЯ ОПЕРАЦИОННЫХ РАСХОДОВ (млн рублей)
| Показатели | 2023 | 2022 | Изм. | IV кв. 2023 | IV кв. 2022 | Изм. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Общие и административные расходы | 13 398,1 | 11 860,9 | 13,0% | 4 536,0 | 2 899,0 | 56,5% |
| Амортизация нематериальных активов | 3 893,5 | 3 184,4 | 22,3% | 990,9 | 846,6 | 17,0% |
| Расходы на рекламу и маркетинг | 1 808,7 | 1 563,6 | 15,7% | 1 051,9 | 153,0 | 587,5% |
| Техническое обслуживание основных средств и нематериальных активов | 1 608,8 | 1 779,9 | -9,6% | 484,6 | 347,4 | 39,5% |
| Амортизация основных средств | 970,8 | 1 176,0 | -17,4% | 217,3 | 288,4 | -24,7% |
| Налоги, кроме налога на прибыль | 892,3 | 951,2 | -6,2% | 370,7 | 153,7 | 141,2% |
| Профессиональные услуги | 812,0 | 808,0 | 0,5% | 201,6 | 268,1 | -24,8% |
| Вознаграждения агентам | 771,1 | 453,3 | 70,1% | 302,6 | 104,9 | 188,5% |
| Комиссии маркетмейкеров | 685,7 | 438,4 | 56,4% | 187,0 | 138,0 | 35,5% |
| Услуги регистраторов и иностранных депозитариев | 552,9 | 389,5 | 42,0% | 201,3 | 134,7 | 49,4% |
| Информационные услуги | 375,9 | 202,9 | 85,3% | 85,9 | 64,5 | 33,2% |
| Аренда и содержание офисных помещений | 331,7 | 350,3 | -5,3% | 82,8 | 96,9 | -14,6% |
| Благотворительность | 129,3 | 114,1 | 13,3% | 112,4 | 107,9 | 4,2% |
| Убыток от выбытия основных средств и нематериальных активов | 118,8 | 119,9 | -0,9% | 100,4 | 109,3 | -8,1% |
| Коммуникационные услуги | 100,5 | 103,9 | -3,3% | 26,2 | 26,1 | 0,4% |
| Убыток от выбытия дочерних компаний | 84,0 | – | – | – | – | – |
| Командировочные расходы | 50,3 | 22,1 | 127,6% | 18,5 | 6,0 | 208,3% |
| Расходы на обеспечение безопасности | 33,9 | 29,7 | 14,1% | 8,4 | 7,3 | 15,1% |
| Транспортные расходы | 24,2 | 21,9 | 10,5% | 9,0 | 5,7 | 57,9% |
| Прочие расходы | 153,7 | 151,8 | 1,3% | 84,5 | 40,5 | 108,6% |
| Расходы на персонал | 15 264,5 | 11 982,3 | 27,4% | 5 374,1 | 3 147,1 | 70,8% |
| Вознаграждения сотрудникам, кроме выплат, основанных на акциях | 11 692,1 | 9 758,0 | 19,8% | 3 834,9 | 2 623,4 | 46,2% |
| Налоги на фонд оплаты труда | 2 609,7 | 1 960,0 | 33,1% | 813,5 | 459,6 | 77,0% |
| Расходы по осуществлению выплат, основанных на акциях, с расчетами долевыми инструментами | 191,3 | 228,6 | -16,3% | 19,9 | 46,3 | -57,0% |
| Расходы по осуществлению выплат, основанных на акциях, с расчетами денежными средствами | 771,4 | 35,7 | 2 060,8% | 705,8 | 17,8 | 3 865,2% |
| Итого операционные расходы | 28 662,6 | 23 843,2 | 20,2% | 9 910,1 | 6 046,1 | 63,9% |
| Количество сотрудников (на конец периода), чел. | 2 586 | 2 339 | 10,6% | 2 586 | 2 339 | 10,6% |
- По итогам 2023 года операционные расходы выросли на 20,2% за счет дополнительных начислений резервов на выплату премий и реализации программы долгосрочного поощрения после пересмотра системы вознаграждения, а также маркетинговых расходов, связанных с платформой Финуслуги.
- В четвертом квартале операционные расходы увеличились на 63,9%, что в основном объясняется ростом расходов на персонал и маркетинг.
- В четвертом квартале 2023 года расходы на персонал выросли на 70,8%. Из них на создание дополнительных резервов на выплату премий после пересмотра системы вознаграждения пришлось 29,5 п.п., на создание резервов для программы долгосрочной мотивации (LTIP) до 2028 года, обусловленных динамикой цен на акции, – 23,9 п.п., на наем новых сотрудников и выборочный пересмотр размера заработной платы – 16,5 п.п., на прочие факторы – 0,9 п.п.
- Численность персонала увеличилась на 10,6%.
- В четвертом квартале 2023 года расходы на рекламу и маркетинг выросли почти в семь раз. Рост обусловлен расходами на проект Финуслуги.
- Вознаграждения агентам в четвертом квартале 2023 года выросли почти в три раза, что отражает динамику продаж страховых продуктов на платформе Финуслуги.
- В четвертом квартале 2023 года расходы на амортизацию и ИТ-обслуживание в совокупности выросли на 14,2%, при этом расходы на амортизацию увеличились на 6,4%. Расходы на ИТ-обслуживание выросли в четвертом квартале на 17,2%. Увеличение расходов на ИТ-обслуживание было связано с постепенной реализацией программы модернизации программного и аппаратного обеспечения.
- Размер собственных средств Биржи[3] по итогам 2023 года составил 139,07 млрд рублей. По состоянию на конец отчетного периода Биржа не имела долговых обязательств.
- Капитальные затраты в четвертом квартале 2023 года составили 1,88 млрд рублей. Объем капитальных затрат по итогам 2023 года составил 4,04 млрд рублей, что находится в рамках прогнозного диапазона на 2023 год, составлявшего 3–5 млрд рублей.
Полная версия финансовой отчетности ПАО Московская Биржа за 2023 год, подготовленная в соответствии с МСФО, доступна на сайте в разделе "Акционерам".
Контакты:
| Инвесторы: | СМИ: |
|---|---|
| Антон Терентьев +7 495 363 3232 ir@moex.com |
Лев Быстров +7 495 363 3232 pr@moex.com |
ИНФОРМАЦИЯ ДЛЯ РЕДАКТОРОВ
ПАО Московская Биржа
Группа "Московская Биржа" управляет крупнейшей в России многофункциональной биржевой площадкой по торговле акциями, облигациями, производными инструментами, валютой, инструментами денежного рынка и товарами. В состав Группы входят центральный депозитарий (Небанковская кредитная организация акционерное общество "Национальный расчетный депозитарий"), а также клиринговый центр (Небанковская кредитная организация – центральный контрагент "Национальный Клиринговый Центр" (Акционерное общество)), выполняющий функции центрального контрагента на рынках, что позволяет Московской бирже оказывать клиентам полный цикл торговых и посттрейдинговых услуг. Московская биржа провела первичное публичное размещение своих акций 15 февраля 2013 года на собственной торговой площадке (торговый код – MOEX).
Заявление об ограничении ответственности
Некоторая информация, присутствующая в данном документе, может содержать перспективные оценки и другие заявления прогнозного характера в отношении будущих событий и будущей финансовой деятельности Общества. Вы можете определить, носит ли заявление прогнозный характер, на основании таких слов, как "ожидают", "полагают", "оценивают", "намереваются", "будут", "могли бы", "могут", включая отрицательные формы данных глаголов, а также на основании аналогичных выражений. Общество предупреждает, что данные заявления являются всего лишь прогнозами и фактические события и результаты деятельности Общества могут существенно от них отличаться. Общество не намерено обновлять данные заявления с целью отражения событий и обстоятельств, которые наступят после публикации настоящего документа, или с целью отражения факта наступления неожидаемых событий. Многие факторы могут стать причиной того, что фактические результаты деятельности Общества будут существенно отличаться от предполагаемых результатов, содержащихся в заявлениях прогнозного характера, включая, среди прочего, такие факторы, как общие условия экономической деятельности, конкурентная среда, риски, связанные с осуществлением деятельности в Российской Федерации, быстрые технологические изменения и изменения рыночной конъюнктуры в отраслях, в которых Общество осуществляет свою деятельность, а также другие риски, связанные в особенности с Обществом и его деятельностью.
[1] Сумма процентного дохода, рассчитываемого по методу эффективной процентной ставки, прочего финансового дохода, чистой прибыли по финансовым активам, учитываемым по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли и убытков, чистой прибыли по финансовым активам, оцениваемым по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прочего совокупного дохода, доходов от курсовых разниц и доходов по операциям с драгоценными металлами за вычетом расходов минус процентные расходы.
[2] Сумма процентных доходов, рассчитываемых с использованием эффективной процентной ставки, прочих финансовых доходов, чистой прибыли по финансовым инструментам, оцениваемым по справедливой стоимости через прибыль или убыток, и доходов по операциям в иностранной валюте и с драгоценными металлами за вычетом расходов минус процентные расходы (в сравнении с чистым процентным и прочим финансовым доходом не включает в себя чистую прибыль по финансовым активам, оцениваемым по справедливой стоимости через прочий совокупный доход).
[3]Собственные денежные средства определяются как сумма денежных средств и их эквивалентов, финансовых активов, оцениваемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток, средств в финансовых организациях, финансовых активов, оцениваемых по справедливой стоимости через прочий совокупный доход, инвестиционных финансовых активов по амортизированной стоимости, предоплаты по текущему налогу на прибыль и прочих финансовых активов за вычетом средств клиентов, привлеченных банковских кредитов "овернайт", кредиторской задолженности перед депонентами и контрагентами, расчетов по маржинальным взносам, обязательств, относящихся к активам, предназначенным для продажи, текущих обязательств по налогу на прибыль и прочих финансовых обязательств.