31.03.2021 19:20
О значениях риск-параметров для новых фьючерсных контрактов на срочном рынке
В связи с началом торгов 01.04.2021 г. на срочном рынке поставочными фьючерсными контрактами на депозитарные расписки Ozon Holdings PLC (OZON) и на расчетную величину (значение), равную 0,1 стоимости одной акции ПАО "Транснефть", решением НКО НКЦ (АО) установлены следующие риск-параметры:
- Минимальный ограничительный уровень ставок обеспечения и лимиты концентрации:
| Базовый актив | Минимальный ограничительный уровень Ставок обеспечения | Лимиты концентрации | Минимальное значение цены базового актива, для определения сценариев по изменению цены фьючерса | |||
|---|---|---|---|---|---|---|
| MR1 | MR2 | MR3 | LK1 | LK2 | MinPrice | |
| OZON | 70% | 80% | 95% | 107 200 | 536 000 | 1 |
| TRNS | 17% | 23% | 36% | 7 720 | 38 600 | 1 |
- Минимальные ограничительные уровни ставок процентного риска и рисков подразумеваемой волатильности:
| БА | T(m) | IR | VR | VVR |
|---|---|---|---|---|
| OZON | 1 | 0.1 | 0.2866 | 0.9431 |
| OZON | 10 | 0.1 | 0.2866 | 0.7542 |
| OZON | 30 | 0.1 | 0.2866 | 0.3344 |
| OZON | 90 | 0.07 | 0.2108 | 0.2459 |
| OZON | 180 | 0.06 | 0.1939 | 0.2262 |
| OZON | 270 | 0.04 | 0.1855 | 0.2164 |
| OZON | 365 | 0.03 | 0.177 | 0.2065 |
| OZON | 1095 | 0.03 | 0.1349 | 0.1573 |
| TRNS | 1 | 0.1 | 0.2866 | 0.9431 |
| TRNS | 10 | 0.1 | 0.2866 | 0.7542 |
| TRNS | 30 | 0.1 | 0.2866 | 0.3344 |
| TRNS | 90 | 0.07 | 0.2108 | 0.2459 |
| TRNS | 180 | 0.06 | 0.1939 | 0.2262 |
| TRNS | 270 | 0.04 | 0.1855 | 0.2164 |
| TRNS | 365 | 0.03 | 0.177 | 0.2065 |
| TRNS | 1095 | 0.03 | 0.1349 | 0.1573 |
- Прочие статические риск-параметры:
| БА | RangeFut для всех фьючерсов | RangeCS для всех календарных спредов | MDRule для всех фьючерсов | MRaddonUp для всех фьючерсов |
MRaddonDown для всех фьючерсов |
|---|---|---|---|---|---|
| OZON | 0.5 | 0.9 | Y | 0 | 0 |
| TRNS | 0.5 | 0.9 | Y | 0 | 0 |
| БА | Volat Num |
M | MDtimeIcl | MDtimeEcl | freq | count | Spread | AutoShift NumMR |
AutoShift NumMREvg |
Window _size |
SOMC |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| OZON | 3 | 10 | 3 | 8 | 5 | 12 | 0.2 | 10 | 0 | 0.5 | 0.1 |
| TRNS | 3 | 10 | 3 | 8 | 5 | 12 | 0.2 | 10 | 0 | 0.5 | 0.1 |
| БА | Auto Shift NumIR |
AutoShift NumIR Evg |
Fut Mon Range |
Bounds Wdn |
CS Mon Range |
Fut Mon Time Day |
Fut Mon Time Evg |
CS Mon Time Day |
CS Mon Time Evg |
Fut Mon Num |
CS Mon Num |
Fut Shift |
CS Shift |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| OZON | 10 | 0 | 0.20 | Y | 0.05 | 180 | 900 | 180 | 900 | 1 | 2 | 0.25 | 0.45 |
| TRNS | 10 | 0 | 0.20 | Y | 0.05 | 180 | 900 | 180 | 900 | 1 | 2 | 0.25 | 0.45 |
| БА | Negative Prices |
All First Priority |
StepNum | OptionModel |
|---|---|---|---|---|
| OZON | N | N | 1 | Модель Блэка |
| TRNS | N | N | 1 | Модель Блэка |
| Код базового актива | Количество расчетных периодов до экспирации фьючерса для включения во внеспредовую группу |
|---|---|
| OZON | 0 |
| TRNS | 0 |
| БА | Num | Входит в межмесячный спред |
|---|---|---|
| OZON | все номера | N |
| TRNS | все номера | N |
4. Сценарии, используемые в целях расчета обеспечения под стресс на срочном рынке:
| Базовый актив | Scen_UP | Scen_DOWN |
|---|---|---|
| OZON | 10% | 10% |
| TRNS | 10% | 10% |