Московская биржа объявляет финансовые результаты за первый квартал 2021 года
ПАО Московская Биржа (MOEX) объявляет о финансовых результатах первого квартала 2021 года по МСФО. Рекордные объемы комиссионного дохода на рынке акций и срочном рынке, а также высокие показатели комиссионного дохода на денежном рынке и от расчетно-депозитарных услуг позволили Бирже показать двузначный рост квартального комиссионного дохода.
Если не указано иное, то все показатели даны за первый квартал 2021 года, а динамика – в сравнении с первым кварталом 2020 года.
ОСНОВНЫЕ ФИНАНСОВЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ПЕРВОГО КВАРТАЛА 2021 ГОДА
- Комиссионные доходы выросли на 17,0%, до 9 252,9 млн рублей.
- Операционные доходы увеличились на 7,2%, при этом доля комиссионного дохода составила 72%, оставаясь выше 70% третий квартал подряд.
- Показатель EBITDA вырос на 13,9%, рентабельность выросла до 73,0%. Скорректированная рентабельность по EBITDA составила 71,7%.
- Чистая прибыль увеличилась на 15,8%, до 6 835,3 млн рублей. Скорректированная чистая прибыль увеличилась на 1,6%.
ВАЖНЕЙШИЕ СОБЫТИЯ ПЕРВОГО КВАРТАЛА 2021 ГОДА
- Торги на валютном, срочном рынках и рынке драгоценных металлов стали начинаться с семи утра, что увеличило общее время торгов на каждом из рынков до 17 часов в день. Утренние торги позволили расширить доступ к биржевым сервисам для клиентов из восточных регионов России и стран Азиатского региона.
- Начались торги глобальными депозитарными расписками российского ритейлера Fix Price Group после успешного IPO, которое стало крупнейшим размещением частной компании из России за последние 10 лет.
- 53 российские компании, включая 14 новых эмитентов, разместили на Московской бирже 119 выпусков облигаций на общую сумму 448 млрд рублей.
- С начала года на Бирже зарегистрировано более 20 биржевых фондов, в настоящее время обращаются 79 биржевых фондов, совокупная стоимость чистых активов которых составляет почти 190 млрд рублей.
- Биржа начала расчет семи новых индексов: трех фондовых индексов (два индекса акций информационных и строительных компаний и один индекс устойчивого развития), трех товарных индексов (на зерно, ячмень и кукурузу) и одного индекса облигаций (высокодоходные облигации с повышенным инвестиционным риском).
ПОСЛЕДУЮЩИЕ СОБЫТИЯ
- Количество частных инвесторов на Московской бирже превысило 11,5 млн человек по состоянию на 28 апреля 2021 года. Число открытых ИИС превышает 3,9 млн.
- С 1 апреля к торгам на Бирже допущены акции 18 иностранных компаний. В мае будут допущены еще 19 иностранных акций, таким образом, участникам станут доступны 124 акции и депозитарные расписки иностранных эмитентов.
- Segezha Group, один из крупнейших российских лесопромышленных холдингов, привлекла в рамках IPO на Московской бирже 30 млрд рублей.
- Запущены торги поставочными фьючерсными контрактами на ценные бумаги Ozon и расчетными мини-фьючерсами на привилегированные акции Транснефти. Кроме того, были добавлены маржируемые опционы на ценные бумаги АФК "Система", Интер РАО ЕЭС, "Полиметалла", Тинькофф, X5 Retail Group, Mail.ru Group и Ozon.
- Уменьшен размер лота на валютном рынке, что делает биржевую торговлю валютой более доступной для розничного инвестора. Сделки с основными мировыми валютами теперь совершаются на сумму от одного доллара США или евро.
- Начались торги еврооблигациями иностранных эмитентов. Первыми были запущены еврооблигации Rolls-Royce plc с размером лота в 1000 долларов США.
Юрий Денисов, председатель правления Московской биржи:
"Начало года оказалось успешным для Московской биржи: объемы торгов на большинстве рынков выросли, мы показали сильные финансовые результаты. Биржа продолжает активно развивать продуктовую линейку и расширять возможности для всех категорий инвесторов. Запуск утренней торговой сессии на валютном и срочном рынках позитивно сказался на объемах и серьезно улучшил доступность нашей площадки для инвесторов из восточных регионов России и из Азии. Мы постоянно добавляем новые инструменты, которые интересны частным инвесторам: растет число залистингованных биржевых фондов, еврооблигаций с мелким лотом, российских и иностранных акций. У них теперь есть возможность торговать валютой на сумму от одного доллара или евро. Мы видим большой интерес к новым размещениям на Московской бирже, недавно приветствовали нового эмитента – Segezha Group, который привлек 30 млрд рублей на Бирже. В следующих кварталах ждем большей активности на рынке облигаций: рынок постепенно адаптируется к более высоким ставкам. Мы последовательно реализуем стратегические инициативы и с оптимизмом смотрим на развитие нашего бизнеса в этом году".
Максим Лапин, финансовый директор Московской биржи:
"В этом квартале мы сохранили двузначный рост комиссионного дохода на уровне 17%, что соответствует стратегическим планам, несмотря на высокую базу прошлого года. Первый квартал 2020 года характеризовался повышенной волатильностью, в то время как ситуация в первом квартале 2021 года была достаточно спокойной. Тем не менее, активность на рынке была высокой, и мы увидели новые рекорды по комиссионным доходам на рынках акций и деривативов. Оборачиваемость на рынке акций в течение первого квартала 2021 года была близка к уровню первого квартала 2020 года благодаря активности розничных инвесторов. Продолжающийся спрос на операции репо обеспечил высокие показатели денежного рынка, а также депозитарно-расчетных услуг. Оба эти направления бизнеса показали рост доходов без малого в 40%. Увеличение доходов от расчетно-депозитарного обслуживания было также обусловлено существенным ростом стоимости активов, находящихся на хранении.
Операционные доходы выросли на 7,2%, несмотря на сокращение чистого процентного дохода на 11,1% на фоне более низких процентных ставок в России и в мире. Рост процентных ставок благоприятен для бизнеса компании. Доля комиссионных доходов остается значительно выше стратегической цели в 70% уже третий квартал подряд. Это означает, что наши финансовые показатели в большей степени определяются комиссионными доходами.
Та же логика применима и к операционным расходам, которые выросли в первом квартале на 23%. Во-первых, это не нарушило положительную динамику финансовых результатов, заданную комиссионными доходами. Во-вторых, показатель операционных расходов должен быть скорректирован на существенное высвобождение резервов на бонусы в базовом году. С учетом этого эффекта рост операционных расходов составил 18%. Это означает, что в первом квартале мы сохранили практически нейтральный уровень роста операционных расходов по отношению к уровню роста комиссионных доходов на сопоставимой основе. Еще одним важным фактором является рост численности персонала, связанный с рядом проектов по развитию бизнеса, о которых мы рассказывали в ходе представления результатов 2020 года. Поэтому мы сохраняем прогноз по операционным расходам на 2021 год без изменений. Ожидаем, что рост операционных расходов во втором полугодии 2021 года будет более умеренным.
Чистая прибыль выросла на 15,8% по сравнению с первым кварталом 2020 года и составила 6,8 млрд рублей. Без учета влияния резервов по ожидаемым кредитным убыткам (ECL) показатель скорректированной чистой прибыли вырос на 1,6%".
ФИНАНСОВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ
| Млн рублей | I кв. 2021 | I кв. 2020 | Динамика годовая | IV кв. 2020 | Динамика квартальная |
|---|---|---|---|---|---|
| Операционные доходы | 12 856,4 | 11 988,4 | 7,2% | 13 266,8 | -3,1% |
|
9 252,9 | 7 909,9 | 17,0% | 10 046,5 | -7,9% |
|
3 550,6 | 3 992,7 | -11,1% | 3 168,9 | 12,0% |
| Чистый процентный доход без учета реализованных доходов или убытков от переоценки инвестиционного портфеля[1] | 2 921,3 | 3 290,9 | -11,2% | 3 193,4 | -8,5% |
|
52,9 | 85,8 | -38,3% | 51,4 | 2,9% |
| Операционные расходы | 4 524,0 | 3 678,2 | 23,0% | 4 710,8 | -4,0% |
|
2 394,0 | 1 794,7 | 33,4% | 2 389,2 | 0,2% |
|
1 315,0 | 1 169,1 | 12,5% | 1 347,8 | -2,4% |
|
815,0 | 714,4 | 14,1% | 973,8 | -16,3% |
| Прибыль до вычета прочих операционных расходов и налогообложения | 8 332,4 | 8 310,2 | 0,3% | 8 556,0 | -2,6% |
| Прочие операционные доходы (расходы) | 158,5 | -871,0 | – | 321,5 | – |
| Чистая прибыль | 6 835,3 | 5 904,0 | 15,8% | 6 847,8 | -0,2% |
| Базовая прибыль на акцию в рублях | 3,03 | 2,62 | 15,6% | 3,04 | -0,3% |
| Чистая прибыль | 6 835,3 | 5 904,0 | 15,8% | 6 847,8 | -0,2% |
|
-158,5 | 871,0 | – | -321,5 | – |
|
31,7 | -174,2 | – | 64,3 | – |
| Скорректированная чистая прибыль | 6 708,5 | 6 600,8 | 1,6% | 6 590,6 | 1,8% |
| EBITDA | 9 382,2 | 8 234,9 | 13,9% | 9 756,7 | -3,8% |
|
-158,5 | 871,0 | – | -321,5 | – |
| Скорректированная EBITDA | 9 223,7 | 9 105,9 | 1,3% | 9 435,2 | -2,2% |
| Скорректированная рентабельность по EBITDA | 71,7% | 76,0% | -4,3 п.п. | 71,1% | 0,6 п.п. |
КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ БИРЖЕВЫХ РЫНКОВ
| Млн рублей | I кв. 2021 | I кв. 2020 | Динамика годовая | IV кв. 2020 | Динамика квартальная |
|---|---|---|---|---|---|
| Рынок акций | |||||
| Комиссионные доходы, млн рублей | 1 257,1 | 1 117,2 | 12,5% | 1 178,6 | 6,7% |
| Объем торгов, млрд рублей | 7 154,7 | 6 263,3 | 14,2% | 6 700,9 | 6,8% |
| Рынок облигаций | |||||
| Комиссионные доходы, млн рублей | 516,9 | 655,1 | -21,1% | 989,0 | -47,7% |
| Объем торгов (без учета однодневных облигаций), млрд рублей | 4 034,2 | 6 278,7 | -35,7% | 7 899,2 | -48,9% |
| Валютный рынок | |||||
| Комиссионные доходы, млн рублей | 1 073,3 | 1 070,4 | 0,3% | 1 142,6 | -6,1% |
| Объем торгов, млрд рублей | 78 726,8 | 80 851,4 | -2,6% | 88 492,6 | -11,0% |
| Денежный рынок | |||||
| Комиссионные доходы, млн рублей | 2 388,2 | 1 722,2 | 38,7% | 2 578,5 | -7,4% |
| Объем торгов, млрд рублей | 93 608,8 | 95 185,8 | -1,7% | 117 135,8 | -20,1% |
| Срочный рынок | |||||
| Комиссионные доходы, млн рублей | 1 228,2 | 1 099,1 | 11,7% | 1 097,0 | 12,0% |
| Объем торгов, млрд рублей | 40 069,2 | 33 561,6 | 19,4% | 37 190,7 | 7,7% |
| Расчетно-депозитарные услуги | |||||
| Комиссионные доходы, млн рублей | 1 921,3 | 1 393,6 | 37,9% | 2 023,5 | -5,1% |
| Средний объем активов, принятых на хранение, млрд рублей | 63 147,5 | 51 281,8 | 23,1% | 58 802,7 | 7,4% |
| Прочие комиссионные доходы (ИТ-услуги, услуги листинга и пр.) | 867,9 | 852,3 | 1,8% | 1 037,3 | -16,3% |
| Информационные услуги, млн рублей | 274,0 | 291,2 | -5,9% | 272,6 | 0,5% |
| Реализация программного обеспечения и технические услуги, млн рублей | 246,7 | 210,9 | 17,0% | 287,8 | -14,3% |
| Листинг и прочие услуги, млн рублей | 155,9 | 136,7 | 14,0% | 269,3 | -42,1% |
| Прочие комиссионные доходы, млн рублей | 191,3 | 213,5 | -10,4% | 207,6 | -7,9% |
| Чистые процентные и прочие финансовые доходы | |||||
| Чистые процентные и прочие финансовые доходы, млн рублей | 3 550,6 | 3 992,7 | -11,1% | 3 168,9 | 12,0% |
| Инвестиционный портфель, млрд рублей | 928,7 | 756,0 | 22,8% | 924,9 | 0,4% |
- Капитализация рынка акций на 31 марта 2021 года составила 56,42 трлн рублей (745,74 млрд долларов США). Комиссионные доходы на рынке акций выросли на 12,5% за счет увеличения объемов биржевых торгов на 14,2%. Небольшое расхождение в динамике роста комиссионного дохода и объемов торгов обусловлено спецификой структуры тарифов, которые стимулируют увеличение объемов торгов.
- Комиссионные доходы на рынке облигаций сократились на 21,1%. Объем первичных размещений (без учета однодневных облигаций) уменьшился на 35,7%. Эффективная комиссия рынка облигаций выросла на фоне внесенных изменений в тарифные планы определенных режимов торгов.
- Комиссионные доходы на денежном рынке выросли на 38,7%, до 2,4 млрд рублей. Объем торгов уменьшился на 1,7%. Разница в динамике объемов торгов и комиссионного дохода возникла на фоне увеличения средних сроков операций репо и увеличения доли репо с КСУ в торгах, вызванного высоким спросом на данные инструменты среди участников.
- Комиссионные доходы на валютном рынке практически не изменились, рост составил лишь 0,3%. Общий объем торгов уменьшился на 2,6%. Структура объема торгов продолжила смещаться в сторону более прибыльного сегмента спот. Объем спот-сделок вырос на 5,6%, в то время как объем операций своп сократился на 6,2%.
- Комиссионные доходы на срочном рынке выросли на 11,7%. Объемы торгов на рынке увеличились на 19,4% в связи с ростом объемов торгов валютными контрактами на 39,5%. Изменение структуры объемов торгов и сокращение доли опционов в общем объеме торгов объясняют разницу между показателями роста комиссионного дохода и объемов торгов. Объем торгов индексными деривативами увеличился на 14,6%. Объем торгов товарными контрактами сократился на 5,9%. Деривативы на акции компаний показали рост в 5,1%.
- Прочий комиссионный доход включает дополнительную комиссию на остатки в евро, которая начала действовать с 1 января 2020 года и составляет 0,2% плюс ставка ЕЦБ. Уменьшение данного показателя на 10,4% вызвано эффектом высокой базы. Рост доходов от продажи программного обеспечения и оказания технических услуг составил 17,0%.
- Размер собственных средств Биржи[2] по итогам первого квартала 2021 года составил 102,54 млрд рублей. По состоянию на конец отчетного периода Биржа не имела долговых обязательств.
- Объем капитальных затрат составил 0,52 млрд рублей, средства в основном были направлены на разработку и приобретение программного обеспечения, а также приобретение мебели и оборудования.
Полная версия финансовой отчетности ПАО Московская Биржа за первый квартал 2021 года, подготовленная в соответствии с МСФО, доступна на сайте в разделе "Акционерам".
Вебкаст по итогам публикации указанной отчетности запланирован на 16:00 по московскому времени 30 апреля 2021 года.
Контакты для дополнительной информации:
Инвесторы: СМИ:
| Антон Терентьев +7 495 363 3232 ir@moex.com |
Лев Быстров +7 495 363 3232 pr@moex.com |
ИНФОРМАЦИЯ ДЛЯ РЕДАКТОРОВ
Группа "Московская Биржа" управляет единственной в России многофункциональной биржевой площадкой по торговле акциями, облигациями, производными инструментами, валютой, инструментами денежного рынка и товарами. В состав Группы входят центральный депозитарий (Небанковская кредитная организация акционерное общество "Национальный расчетный депозитарий"), а также клиринговый центр (Небанковская кредитная организация – центральный контрагент "Национальный Клиринговый Центр" (Акционерное общество)), выполняющий функции центрального контрагента на рынках, что позволяет Московской бирже оказывать клиентам полный цикл торговых и посттрейдинговых услуг. Московская биржа провела первичное публичное размещение своих акций 15 февраля 2013 года на собственной торговой площадке (торговый код – MOEX).
Заявление об ограничении ответственности
Некоторая информация, присутствующая в данном документе, может содержать перспективные оценки и другие заявления прогнозного характера в отношении будущих событий и будущей финансовой деятельности Общества. Вы можете определить, носит ли заявление прогнозный характер, на основании таких слов, как "ожидают", "полагают", "оценивают", "намереваются", "будут", "могли бы", "могут", включая отрицательные формы данных глаголов, а также на основании аналогичных выражений. Общество предупреждает, что данные заявления являются всего лишь прогнозами и фактические события и результаты деятельности Общества могут существенно от них отличаться. Общество не намерено обновлять данные заявления с целью отражения событий и обстоятельств, которые наступят после публикации настоящего документа, или с целью отражения факта наступления неожидаемых событий. Многие факторы могут стать причиной того, что фактические результаты деятельности Общества будут существенно отличаться от предполагаемых результатов, содержащихся в заявлениях прогнозного характера, включая, среди прочего, такие факторы, как общие условия экономической деятельности, конкурентная среда, риски, связанные с осуществлением деятельности в Российской Федерации, быстрые технологические изменения и изменения рыночной конъюнктуры в отраслях, в которых Общество осуществляет свою деятельность, а также другие риски, связанные в особенности с Обществом и его деятельностью.